最新公布的交易文件显示，亿万富翁肯·格里芬在第三季度调整了城堡投资集团（Citadel LLC）的芯片股配置，增持英伟达(Nvidia，NASDAQ:NVDA )股票，同时减持英特尔(Intel，NASDAQ:INTC )股票。

城堡投资增持英伟达

此举凸显了格里芬对人工智能硬件领军企业的信心日益增强。城堡投资集团购入了约173万股英伟达股票，使其持股量增至约982万股，价值约18.2亿美元。

与此同时，城堡投资集团出售了约1002万股英特尔股票，进行减仓，因为市场对英特尔复苏前景的看法仍然喜忧参半。

分析师们对此反应积极，倾向于看好英伟达：汇丰银行的弗兰克·李将英伟达的评级上调至“买入”，并设定了华尔街最高的320美元目标价，理由是人工智能GPU的潜在市场正在不断扩大。

整个市场对英伟达充满信心。市场报告大多利好，众多分析师建议买入英伟达股票，并由于数据中心GPU的强劲需求而设定了较高的目标价。

尽管如此，大型云公司的估值和支出金额仍然令一些投资者感到担忧。

Citadel是一家领先的美国跨国金融服务公司，由Ken Griffin创立，旗下有两个法律上独立的实体：Citadel LLC是一家成功的多元策略对冲基金管理公司，而Citadel Securities是一家主要的全球做市商。

截至 2025年初，Citadel LLC的资产管理规模超过650亿美元，被认为是历史上最赚钱的对冲基金之一。

Citadel Securities是一家大型做市商公司，为包括零售经纪交易商、金融机构和中央银行在内的众多客户提供流动性和交易执行服务。它是全球最大的动流动性提供商之一，也是纽约证券交易所最大的指定做市商。

英伟达财报或影响10万亿美元交易

英伟达周三发布的财报可能会引发这家芯片制造商市值3200亿美元的波动——这将是这家人工智能巨头有史以来最大的财报后市值波动——因为投资者正在寻找人工智能繁荣是在加速还是降温的信号。

分析公司Option Research & Technology Services (ORATS) 的数据显示，英伟达期权暗示，该公司在周三收盘后公布季度业绩后，股价将有约7%的波动空间。

一项分析发现，以英伟达目前的市值约4.6万亿美元计算，期权隐含的股价变动将是这家公司在季度财报发布后单日市值变动最大的一次。

ORATS数据显示，过去12个季度，该公司股价在公布业绩后的第二天平均上涨7.3%。这将超过该公司在2024年2月公布季度业绩后创下的2760亿美元的市值涨幅。

Susquehanna衍生品策略联席主管克里斯·墨菲表示：“英伟达的影响远远超出了美元的波动。”

“作为人工智能资本支出交易的锚点，其结果将有助于确定我们是处于下一阶段的扩张期还是进入消化期，”墨菲说。

英伟达在标普500指数中约占8%的权重，以及其在人工智能领域的市场领导地位，都使这些结果更具意义。

“它所传递出的信号——关于需求、利润率、供应链和投资态势——可能会影响整个半导体、超大规模数据中心和人工智能基础设施行业的市场情绪，”墨菲表示。“因此，尽管股价可能波动7%，但其影响范围可能涵盖价值10万亿美元的相关交易。”

由于投资者担心人工智能股票涨势的可持续性以及推动今年市场大部分上涨的股票估值过高，科技板块在最近的交易日中有所回落。

英伟达股价今年以来上涨了约38%，但自10月下旬创下历史新高以来已回落约10%。

近日，由于包括亿万富翁彼得·蒂尔的对冲基金以及软银在内的一些知名投资者抛售英伟达股票，英伟达股价承压。

Glenmede首席投资策略与研究员Jason Pride在一份报告中表示：“作为标普500指数的主要成分股，其业绩可能会对商业投资和人工智能相关支出趋势产生更广泛的影响。”

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